Націсніце тут, калі гэта ваш прэс-рэліз!

LATAM Airlines Group зараз падае план рэарганізацыі з раздзела 11

LATAM Airlines Group SA і яе філіялы ў Бразіліі, Чылі, Калумбіі, Эквадоры, Перу і Злучаных Штатах сёння абвясцілі аб падачы Плана рэарганізацыі ("План"), які адлюстроўвае шлях далейшага выхаду групы з раздзела 11 у адпаведнасці з заканадаўствам ЗША і Чылі. План суправаджаецца Пагадненнем аб падтрымцы рэструктурызацыі ("RSA") з матчынай спецыяльнай групай, якая з'яўляецца найбуйнейшай групай незабяспечаных крэдытораў у гэтых выпадках з раздзела 11, і некаторымі акцыянерамі LATAM.

Print Friendly, PDF і электронная пошта

RSA дакументуе пагадненне паміж LATAM, вышэйзгаданымі трымальнікамі больш за 70% бацькоўскіх незабяспечаных патрабаванняў і трымальнікамі прыкладна 48% нот ЗША 2024 і 2026 гадоў, а таксама некаторымі акцыянерамі, якія валодаюць больш чым 50% звычайнага капіталу, пры ўмове выканання канчатковая дакументацыя бакамі і атрыманне карпаратыўных адабрэнняў гэтымі акцыянерамі. Як і на працягу ўсяго працэсу, усе кампаніі ў групе працягваюць працаваць у адпаведнасці з умовамі паездкі і патрабаваннем дазволу.

«Апошнія два гады характарызаваліся цяжкасцямі ва ўсім свеце - мы страцілі сяброў і сям'ю, калег і блізкіх. І мы хісталіся, паколькі сусветная авіяцыя і падарожжа былі практычна спынены з-за найбуйнейшага крызісу, які калі-небудзь сутыкаўся нашай галіны. Нягледзячы на ​​тое, што наш працэс яшчэ не завершаны, мы дасягнулі крытычнай вехі на шляху да больш моцнага фінансавага будучыні», - сказаў Раберта Алво, галоўны выканаўчы дырэктар LATAM Airlines Group SA. «Мы ўдзячныя бакам, якія прыйшлі да стала праз надзейны працэс пасярэдніцтва для дасягнення гэтага выніку, які забяспечвае значныя ўвагі ўсім зацікаўленым бакам і структуру, якая прытрымліваецца заканадаўства ЗША і Чылі. Іх уліванне значнага новага капіталу ў наш бізнес з'яўляецца сведчаннем іх падтрымкі і веры ў нашы доўгатэрміновыя перспектывы. Мы ўдзячныя за выключную каманду ў LATAM, якая вытрымала нявызначанасць апошніх двух гадоў і дазволіла нашаму бізнесу працягваць працаваць і абслугоўваць нашых кліентаў як мага больш бесперашкодна».

Агляд плана

План прапануе ўліванне 8.19 мільярда долараў у групу за кошт сумесі новых акцый, канверсоўных аблігацый і запазычанасці, што дазволіць групе выйсці з кіраўніка 11 з адпаведнай капіталізацыяй для рэалізацыі свайго бізнес-плана. Чакаецца, што пасля з'яўлення LATAM будзе мець агульны доўг прыкладна ў 7.26 мільярда долараў1 і ліквіднасць прыкладна ў 2.67 мільярда долараў. Група вызначыла, што гэта кансерватыўная даўгавая нагрузка і адпаведная ліквіднасць у перыяд пастаяннай нявызначанасці для сусветнай авіяцыі, і гэта дазволіць лепш пазіцыянаваць групу ў далейшым.

У прыватнасці, план паказвае, што:

• Пасля пацверджання Плана група мае намер запусціць прапанову агульных акцый на суму 800 мільёнаў долараў, адкрытае для ўсіх акцыянераў LATAM у адпаведнасці з іх пераважнай правам у адпаведнасці з дзеючым чылійскім заканадаўствам і пры поўнай падтрымцы бакоў, якія ўдзельнічаюць у RSA, з улікам афармленне канчатковай дакументацыі і, у дачыненні да падтрымліваючых акцыянераў, атрыманне карпаратыўных узгадненняў;

• LATAM будзе выпускаць тры розных класа канверсоўных банкнот, усе з якіх будуць прапанаваны акцыянерам LATAM. У той ступені, на якую акцыянеры LATAM не падпісаліся на працягу адпаведнага перыяду пераважнага права:

o Канвертоўныя банкноты класа А будуць прадастаўляцца некаторым агульным незабяспечаным крэдыторам бацькоўскай часткі LATAM для ўрэгулявання (dación en pago) іх дазволеных патрабаванняў згодна з Планам;

o Канвертоўныя банкноты класа B будуць падпісаны і набыты вышэйзгаданымі акцыянерамі; і

o Канвертоўныя банкноты класа C будуць прадастаўляцца некаторым агульным незабяспечаным крэдыторам у абмен на спалучэнне новых грошай у LATAM і ўрэгуляванне іх патрабаванняў, з улікам пэўных абмежаванняў і стрымліванняў з боку апорных бакоў.

• Канвертоўныя купюры, якія адносяцца да канверсоўных класаў B і C, будуць прадастаўлены, цалкам або часткова, з улікам новага грашовага ўкладу на агульную суму прыкладна 4.64 мільярда долараў, цалкам падтрыманага бакамі RSA, пры ўмове атрымання ад падтрымка акцыянераў карпаратыўных узгадненняў;

• LATAM прыцягне 500 мільёнаў долараў новага аднаўляючага крэдыту і прыблізна 2.25 мільярда долараў у агульным аб'ёме фінансавання новай грашовай запазычанасці, якая складаецца альбо з новай тэрміновай пазыкі, альбо з новых аблігацый; і

• Група таксама выкарыстоўвала і мае намер выкарыстоўваць працэс Раздзелу 11 для рэфінансавання або ўнясення змяненняў у дагаворы арэнды групы перад хадайніцтвам, аднаўляемую крэдытную лінію і запасны рухавік.

дадатковая інфармацыя

Чакаецца, што слуханні для зацвярджэння адэкватнасці Заявы аб раскрыцці інфармацыі ў раздзеле 11 і зацвярджэння працэдур галасавання пройдуць у студзені 2022 года, а канкрэтныя тэрміны будуць залежаць ад календара Суда. Калі Заява аб раскрыцці інфармацыі будзе ўхвалена, група пачне хадайніцтва, падчас якога яна будзе дамагацца зацвярджэння Плана ў крэдытораў. LATAM просіць, каб слуханні для пацверджання плана адбыліся ў сакавіку 2022 года.

Для атрымання дадатковай інфармацыі LATAM стварыла спецыяльны вэб-сайт: www.LATAMreorganizacion.com, дзе зацікаўленыя бакі могуць знайсці дадатковую ключавую інфармацыю аб гэтым аб'яве. Група таксама стварыла гарачую лінію для запытаў, звязаных з раздзелам 11, доступ да якой можна атрымаць па адрасе:

• (929) 955-3449 або (877) 606-3609 (ЗША і Канада)

• 800 914 246 (Чылі)

• 0800 591 1542 (Бразілія)

• 01-800-5189225 (Калумбія)

• (0800) 78528 (Перу)

• 1800 001 130 (Эквадор)

• 0800-345-4865 (Аргенціна)

Ён таксама мае спецыяльны адрас электроннай пошты для запытаў, звязаных з рэарганізацыяй па адрасе [электронная пошта абаронена]

LATAM раяць у гэтым працэсе Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP і Claro & Cia. у якасці юрыдычных кансультантаў, FTI Consulting у якасці фінансавага кансультанта і PJT Partners у якасці інвестыцыйнага банкіра.

Бацькоўскую спецыяльную групу, якую ўзначальваюць Sixth Street, Strategic Value Partners і Sculptor Capital, кансультуюць Крамер Левін Нафталіс & Frankel LLP, Бофіл Эскабар Сільва, а таксама Coeymans, Edwards, Poblete & Dittborn як юрыдычныя кансультанты і Evercore як інвестыцыі. банкір.

Вышэйзгаданыя акцыянеры складаюцца з (а) Delta Air Lines, Inc., кансультантаў Davis Polk & Wardwell LLP, Barros & Errázuriz Abogados і Perella Weinberg Partners LP у якасці юрысконсульта і інвестыцыйнага банкіра, (b) Cueto Group і Eblen Group, 2 кансультаваны Wachtell, Lipton, Rosen & Katz і Cuatrecasas у якасці юрысконсульта, і (c) Qatar Airways Investment (UK) Ltd., кансультаваны Alston & Bird LLP, Carey Abrogados і HSBC у якасці юрысконсульта і інвестыцыйнага банкіра . Некаторых з гэтых акцыянераў кансультуюць Greenhill & Co., LLC і ASSET Chile, SA ў якасці суфінансавых кансультантаў.

Print Friendly, PDF і электронная пошта

пра аўтара

Лінда С. Хонхольц

Лінда Хонхольц была галоўным рэдактарам у eTurboNews на працягу многіх гадоў.
Яна любіць пісаць і надае вялікую ўвагу дэталям.
Яна таксама адказвае за ўвесь прэміум -кантэнт і прэс -рэлізы.

Пакінуць каментар

1 Каментарыі

  • Вывучыце шматпрофільныя рашэнні, якія мы маем для вашых складаных задач і магчымасцяў. Хоць у асобных штатах Злучаных Штатаў дзейнічаюць законы, якія рэгулююць адносіны паміж даўжнікамі і іх крэдыторамі, закон аб неплацежаздольнасці.